保险税收2-放大的财富，缩小的税收

虽然税收如同死亡一样不可避免，但是我们用保险工具来化腐朽为神奇。今天我们来看看人寿保险对于所得税或利得税的筹划，用保险的杠杆作用，让我们的财富放大、税收缩水。

阿基米德说过一句豪言壮语，给我一个支点，我就能撬动整个地球。说的是一个简单的物理学现象，杠杆原理。其实，在金融领域，杠杆原理也被普遍使用。

比如，你可以用贷款来买房，只要支付30%的首付款，加上70%的银行按揭贷款，当房子价格上涨后，你就用银行的贷款给自己的不动产资产撬动了一个杠杆，三成首付却换来了整体房价的上涨，而银行的贷款金额却没有改变，你用较低的成本，完成了财富的放大。

再比如，你也可以通过杠杆的方式来进行股票投资，放上3倍的杠杆，但是，不好意思，如果你的股票亏损了，这个亏损的倍数也会被放大三倍，所以如果阿基米德用了三倍杠杆，一个本金地球去炒股，万一亏了，那 他就要亏掉整整两个地球。

所以呢，杠杆这个东西，有一个有趣的作用，就是放大财富的增值，同时也放大财富的亏损。杠杆用得好，那是以小博大、四两拨千斤，杠杆用的不好，那就是赌徒心态，饮鸩止渴。而在一般的投资过程中，财富的放大，会伴有税收的放大，增值越多，税收越重。

如果大家去看看我国《个人所得税法》第二条和第四条的规定，你的房产转让如果有增值，所得就需要缴纳个人所得税，但保险赔款恰恰是不征收所得税的免税收入。

保险这一种金融工具也经常会带有杠杆功能，特别是针对人的身体和生命作为保险标的的人身保险，大都会以较低的保费投入，确保意外发生时换取高昂的保险金赔付。而保险的这个杠杆原理是基于风险发生概率的不确定性结合保险精算的逻辑创设出来的，所以，保险工具，其实也是一种带有“杠杆色彩”的财富管理工具。

而相对于房产等激进的投资，保险工具所创设的杠杆在税收上却正好相反，它会把你的财富放大，却让你的税收缩水。这就是保险的第一个转化，把你的现金资产转化成了保险公司赔偿的保险金。保险的风险转嫁作用就是让更多的人来为小概率但损失极大的不确定事件进行风险共担，让风险给我们个体带来的损失降低。

所以，你可以用一笔小的保费投入换得数倍的保险赔款，通过这种转化让资产放大但是却可以免除税收。就如同买房投资可以利用贷款做杠杆，投资股票可以做杠杆，保险也是一种特殊的杠杆，但两种不同的杠杆的法律性质不同，所导致的效果也不同。

投资杠杆一般是一种风险杠杆，或者说是一种不确定的杠杆，会带来财富加倍增值，也会带来财富加倍亏损，这种财富的放大一般会带来同比例的税收放大。而保险杠杆却是一种安全杠杆，或者说是确定性的杠杆，它只会保全财富或者放大财富，但不会放大税收，相反还会降低或者免除税收。

总结一下，保险金，特别是保险赔款，能够让你的财产增值，但同时免除这部分所得的税收，这个转化的作用一定会帮助你避开财富全额增值的所得税，这个安全的杠杆实际上是通过时间的作用放大了财富，但却反向减少了税收。