炒股到了这个境界才能赚大钱：三分钟改变你的思维，少走10年弯路

序言：考虑一种景象，在一艘即将沉没的船上拍卖救生圈----这就是交易群众对于趋势产生情绪性看法的价格波动景观。一位明智的交易者，他会尝试在平静的行情中进场，在波动剧烈的行情中获利了结。

如同海洋一样

市场就如同海洋一样----波浪的起伏完全不理会你的愿望，当你买进某支股票而价格暴涨，你可能觉得很高兴，当你放空而行情走高，价格每向上跳动一档，损失便更严重，你笼罩在恐惧之中。这些感受都完全对市场没有关联----它们仅存在你的心中。

市场不知道、也不在乎你的存在，你没有办法影响它，你仅能控制自己的行为。海洋不关心你的福祉，但它也没有伤害你的意图，在风和日丽的气候下，微风轻轻推动着帆船，你觉得非常舒畅，在狂风暴雨中，巨浪把你卷向狰狞的岩礁，你觉得恐惧，这些对于海洋的感受仅存在于你自己的心中。如果你的行为受制于这些感受而不是智识，你将被海洋吞噬。

一位水手不能控制海洋，但他可以控制自己，他可以研究潮流与天气的形态，他可以学习驾驭帆船的技巧，由经验中累积知识，他知道何时可以出海，何时应该在港内避风，一位成功的水手是仰赖他的智识。

海洋是有用的----你可以在其中捕鱼，可以透过它到达其他的岛屿，海洋是危险的----你可能淹死其中，你所采取的手段愈合理，愈可能得到你所希望的，当你凭着情绪反应而行动，将不能专注于海洋的现实面。

如同水手研究海洋一样，一位交易者必须研究市场中的趋势与反转。当他在市场中学习如何驾驭自己时，交易的规模不宜太大，你永远不可能控制市场，但可以学习如何控制自己。

当一位初学者连续获利，他觉得自己可以踏水而行，于是，他开始接受没有必要的风险，最后失败。在另一方面，当一位业余者发生连续的亏损，他将笼罩在恐惧的阴影中，即使交易系统发出明确的买进或卖出信号，他还是不能下单。如果市场让你觉得陶醉或恐惧，你就不能充分运用智识。当你被欢愉冲昏头脑时，你将从事非理性的交易而亏损。当你被恐惧吓僵时，你将错失理想的交易机会。

专业交易者必须保持冷静的头脑，这是唯一可靠的凭藉。业余者才会因为交易而兴奋或沮丧，情绪性的反应，是你在市场中享受不起的奢侈品。

成交量与价格需要配合分析：

A.在上升趋势中，成交量放大代表价格将持续走高，买进或加码。

B.如果价格暴涨而成交量至少大于平均水准的一倍以上，这可能是回光返照的暴发性走势，应该调紧多头部位的停止价位。

C.如果价格上涨到先前的峰位附近而成交量明显相对缩小，这种空头背离代表头部的讯号，将多头部位反转为空头。

D.价格在恐慌性大量中暴挫，这类卖压高潮的底部通常会受到重新测试，调紧空头部位的停止价位。

E.白银价格创新低，但成交量低于D点----这是重新测试卖压高潮底部的典型现象，回补空头部位转而做多。

F.价格创新高，成交量放大，情况类似于A点，继续持有多头部位。

专业的玩家知道，分析成交量可以进一步了解市场，提升交易的绩效。成交量可以反映市场参与者的金钱与情绪投入程度，以及痛苦的程度。成交量愈大，市场中的情绪愈鲜明。

交易者对于亏损的反应，就如同青蛙对于热水的感觉：如果你把一只青蛙扔到烧开的热水中，它将因为突然的痛苦而强烈挣扎，试图跳开。可是，如果把青蛙放入冷水中，然后慢慢加热，你可以把它活生生煮熟。如果价格突然发生重大的不利变动，交易者将因为痛苦而反应。试图结束亏损的部位，对于这些亏损者来说，如果损失是逐渐的累积，他们将展现无比的耐力。

暴发性的大成交量，往往也是趋势即将结束的讯号。这种现象是来自于许多输家同时希望认赔。当某个亏损部位持有过久，你或许会有下列的经验或体会。一旦痛苦变得无法承受，你认赔出场，然后趋势立即反转，朝你原先所预期的方向发展，但这一切都与你无关了！这种现象总是重复发生，因为大多数业余者在压力下都有类似的反应，他们大约在相同的时间认赔出场。专业的玩家不会执着于亏损的部位，他们一旦察觉错误，立即认赔而反转部位，或退场观望，等待再进场的机会。

1.大成交量可以确认趋势。如果价格创新高，成交量也创新高，则随后的价格走势可能重新测试或超越该高点。

2.如果价格创新低而成交量创新高，则随后的价格走势可能重新测试或超越该低点，价格几乎总是会夹着小量重新测试“卖压高潮的底部”，这是很好的买进机会。

3.在某趋势的发展过程中，如果成交量缩小，该趋势可能反转。如果价格创新高，但成交量小于前一波高点，应该寻找放空的机会。这不适用于市场底部，因为跌势可以在持续性的小量中进行，华尔街有一种说法：“股价上涨需要靠买盘力量的推升，但价格可以因为本身的重量而下跌。”

4.在逆势的修正走势中，必须留意成交量的变化。在上升趋势的折返走势中，成交量会因为获利了结而放大。可是，当价格持续下跌而成交量缩小，代表多头不再逃跑或卖压已经减缓。当成交量显著萎缩，代表修正走势已经接近尾声，即将恢复原先的上升趋势，这是理想的买进时机，主要的下降趋势总是夹着反弹的修正走势。最初的成交量相当大：可是，当立场不坚定的空头回补之后，成交量将缩小，这是放空的机会。

成交量的突破可以确认价格的突破。在时效的掌握上，成交量的技术指标往往较成交量本身精确。

1.OBV创新高可以确认多头气势如虹。价格可能进一步走高，这是买进讯号。OBV创新低可以确认空头气焰嚣张，价格可能进一步走低，这是放空讯号。

2.当OBV与价格之间发生背离的现象，这是最强烈的交易讯号。

3.假定价格处在交易区间内，如果OBV突破之后而创新高，这是买进讯号；如果OBV突破之后而创新低，这是放空讯号。

散户跟随主力的要诀

市场主力操作股票一般以下列法则为依据：

• 市场人气状态决定股价的涨跌。

• 供求关系的变化是股价变动的根源

• 股价的操作必须灵活，不能一味做多或做空。

• 必须有能力控制筹码。

• 操作必须理性，对散户心理的了解必须透彻。

市场主力操作股价并不是件轻松的事，因为资金大，又要考虑到散户的心态，大势走向等等。而散户的行为比主力灵活得多，这就为散户赚钱创造了条件。散户最佳的选股策略是选择那些主力吸货完成刚刚开始拉升的股票，然后在主力出货之前或刚刚开始出货时卖出。要做到这些，必须注意跟随主力的策略。

散户捕捉主力行踪的方法不外乎两种：其一是从成交量上分析，从走势上看出主力意图。要做到这一点，必须加强看盘功夫的锻炼，全面掌握各种技术分析方法。关于如何从盘面上看出庄家的行动，说起来是十分丰富的话题，但无论如何，散户先应该掌握基本的技术分析方法，比如你想成为一个武林高手，必定要先练基本功，马步弓步直冲拳等等。在此基础之上，你要练一些套路，这些套路可以比主力操盘的常见手法，比如说洗盘、拉抬等等，当你熟悉了主力操作的各种常用手法之后，一般的敌人已经不是你的对手了。

但是，练好了套路并非就是天下无敌了，你还要向更高的境界冲击。有时你会被庄家的花招所迷惑，或者，你明明知道庄家在洗盘，却还是因为害怕而抛出手中的股票。这时你面对的问题不是技术上的了，而在于你功力不够。即使你掌握了所有花拳绣腿套路，你仍然敌不过凶悍的庄家的简单招术，这时候，你面临战胜庄家的第二境界，即如何加强自己的内功，如何接得住凶狠的庄家那一拳。

散户捕捉主力行踪的另一种方法，是从主力制造的种种市场气氛中看出主力的真实意图，即从市场气氛与庄股实际走势的反差之中发现问题，在主力吸货的时候，常常会有各种利空消息出来。如果你看到股评家们在极力唱空，但这只股票的走势分明显示出庄家吸货的痕迹，那还有什么疑问呢？在主力出货的时候，往往当天各种股评都会推荐该股，似乎一定要在今天买入才能甘心，但该股当日竟冲高回落，成交量巨大，那么不是主力出货又是什么呢？

散户平时要加强个股的基本分析及炒作题材分析，借以找出可以被主力介入的个股，除了多注意关于上市公司的各种报导之外，更须多注意筹码归向分析，追踪盘面浮码多少，如果发现浮码日益减少，应密切注意。

散户介入每只股票之前，必须考虑风险与报酬之比例，必须注意到介入该股的价位与长期底部的距离，乖离率大小等因素。散户跟随主力时选择理想的底部介入才是最佳的安全策略。毕竟股价要大涨，必须要有健全而完整的底部图形，筹码安全性高，将来上升的阻力才会小。底部结构不理想的个股，很难有好的表现。投资者千万不要忽视一个完整的底部图形，更不要无视它的威力。嘲弄或不信任完美图形的人，无异与市场趋势作对，逆行情而操作是会受到重创的。

几乎所有的坚实的底部，在它的低点或是平台部位都会出现成交量缩减的局面，这种现象表示卖压已经消竭，持股者不再愿意杀低。

如果此后，成交量再一路放大且股价收涨，那就表示有一股新的力量介入。主力进场作多的意图表现无遗，投资者可以大胆跟进，利润必远大于风险。

总的来说，散户操作股票的几大要点是：

• 判断大势

• 选中好股票

• 不断换股以应付轮炒

其中判断大势并不太难，选股才是致胜的重要关键，而应付轮炒则是使自己资本迅速扩张的好方法。

但是选对股票不一定能赚大钱，如果投资者只知道何时买入而不知道何时卖出，就会和大多数无知的投资者一样，眼睁睁看着股票大涨，又眼睁睁看着它跌回去，所有利润都如过眼烟云，白忙一场。长抱股票未必是一种高明的操作方法，如果死抱一只毫无希望的股票根本就不可能赚钱。

当市场的主要趋势发生改变时，投资者必须察觉到这一趋势变化，绝不可忽视它而盲目乐观，死抱股票。主力的操作也有着阶段性和节奏感，一旦目标达到，主力会毫不犹豫地出货，这是趋势反转的开始。所以，散户跟随主力必须要清楚判断主力出货的时机这才是胜利的最后保证。

在股市中要迅速赚大钱就必须盯紧主力，涨时应重势，而不必考虑其业绩如何，股价是没有定数的，高了可以高，低了可以更低，股价只有涨跌之分别。这是股票操作者应有的基本认识，不能以为垃圾股就不会成为黑马。事实上，股票业绩好坏不是静止不变的，垃圾股也可能因为经营改善而成为绩优股，绩优股也可能因为经营失败而成为垃圾股。这就是股票的魅力所在，一切事情都可能发生，股票炒的是明天而不是今天。

结论

• 在中国股市中，主力对股市影响极大，这是中国股市的一个特点，所以投资者决不能忽视这一力量的存在。

• 股价与业绩并非有绝对的关系，多空力量的消长与筹码供求关系的变化才是决定股价的根本原因。

• 主力介入的个股，其波动幅度必然比没有主力介入的个股在，而投资者的选股策略正是要抓住这些股票。获利的可能性愈大，随之而来的风险也越大。

• 选股应注意筹码供求强烈不平衡的个股，筹码锁定程度高的股票在起涨点出现放量时应特别关注。

• 主力吸货的主要表现在成交量上，由成交量的变化能看出主力操作的心态，主力的动向等等，对于从事技术分析的投资者来讲，这是一件相当重要的事。

• 参与买卖的人的评价越不一致时，成交值越大，而投资大众的评价一致时，成交值反而小。

• 股市有潮起潮落，而影响股市之多空力量的因素中有除权除息的因素，往往股市之高潮出现在这些时间内。

在多头市场中，主力庄家的操作手法有吸货，洗盘、轧空、出货等。投资者应正确识别出主力操作的各个阶段，并与之周旋，获取利润。

抓住正常运动中的股票

要完美地描述何时股票的运动正常是极其困难的。股票从来不按固定模式运动，就象你要完美地描述人的性格一样，你很难做到百分之百。这是一门艺术，不是科学。人在什么时候会生气？什么时候会高兴？因人而异，但大体上说，受到赞扬时会高兴，被指责时会生气。股票也是一样，被追捧时会升，被抛售时会跌，期间可能受一定程度的大户操作而改变升跌的形态，但总体趋势是不会改变的。经典的道氏理论特别强调了这一点。股票从来不是恒定不动的，它有时很活跃，有时很安静，要么上一下，要么下一点，在一固定的区间波动，一旦股票开始一个新的走势，它通常循着一条比较固定的路径运行。华尔街将这条线称为“最少阻力线”。就是说股票在这条线上行走时受到的阻力最少。

如果股票开始一个上升的走势，比如说准备从

20 元升到 50

元。你将发现走势开始的前几天，交易量突然增加，股价开始攀升，几天以后，升势停止，开始下跌。这是“正常”的获利回吐，下跌时的交易量较上升时显著减少。读者朋友，这个下调是很正常的，属正常运动，千万不要在这个时候将股票卖掉。如果这只股票具有上冲的潜力，你会发现在几天内股票又开始活跃，交易量又开始增加，上次“自然调低”所失去的“领土”应在短时间内收复，股票开始冲到新的高度。这次运动将持续一段时间，其间每日通常是收盘价高过开盘价，偶尔收盘价低过开盘价，其差额通常不大；交易量也不会有显著的变化，通常情况是减少。或迟或早，股票又会开始下跌，这是新一轮的“获利回吐”。这次获利回吐的股票运动和交易量的特点应该和第一次很相似。上述是股票走升势的正常运动。下面的图显示出它们应有的特点。

如果读者觉得还很抽象的话，我以下用数字来描述一遍，因为掌握股票正常运动的特点对炒股成功是极其重要的。在股票

20 元的时候，交易量增加，可以是平时的一两倍，股价从 20 元升到 21 ， 22 ，甚至 27

元。这几天的交易量较前段时间显著增加是其特征。到 27 元时升势可能停顿，随之开始下调，股价走势为 27->26->24

元。这段时间的交易量应较从 20 升到 27 元时的平均交易量为少，即股票从 20->27 元时买盘大过卖盘，从 27->24

元时的卖盘大过买盘。但这如果是正常的升势，从 20->27->24 这段时间总的买盘大过卖盘。在 24

元徘徊几天后，股票应开始上升，交易量又开始增加，这次上冲应很快超过 27 元，股价走势为 24->25->27->35

元。当股票冲到 35 元时，又开始停顿，随之下调，重复第一阶段的运动。这次下调同样应有交易量减少的特点。

一只正常运动的股票，每次上冲的强度通常较上一次更为猛烈。以我们这个例子，当股票再次冲破

35 元时，应很容易地直冲到 45 元或 50

元，其间不会感觉到有很大障碍。反调是正常的。一位专业炒手决不能在正常回调的时候被吓出场。入场后开始有利润了，每次回调都意味着纸上利润的减少。常人的第一感觉就是赶快卖掉获利。这是新手的显著特点。这也是新手很难在股市赚到大钱的原因。

炒手的任务不仅仅在于确认何时股票运动正常，同样重要的是要能认识股票何时运动不正常。股票这种前进两步、退后一步的过程可能延续一段时间，有时可能是很长的一段时间。这段时间炒手或许在精神上会松懈下来，这是要不得的。因为往往在你松懈下来的时候，股票的运动发生变化。股票缓缓地周期性上升，突然有一天，股票狂涨，从

50 元一下子升到 55 元，第二天升到 62 元，这两天交易量突然大增，但在第二天收市的前半小时股票从 62 元跌回 58

元收盘。第三天开市一样强劲，股票一下子升到 64 元，但第四天，股票似乎失去了冲劲，它跌回了 61 元。

注意危险信号

前述例子中，第四天股价跌回到

61

元，这是极其明确的危险信号，它告诉你：小心了，危险！在股票缓慢的上升过程中，它自然地升，自然地跌，突然某天大起大落，这是在正常上升过程中没有发生过的。一旦有不正常现象出现，炒手们必须特别留意。这时的正确做法，就是将这只股票脱手。

我是这样理解这一现象的：股票运动后面的主要力量是大户，这些大户通常是手握巨资的基金或保险公司等。当这些基金的管理人看好这只股票，开始吸纳，你将看到交易量上升，股价上升。通常这些基金管理人在吸纳股票时，并不希望引起大众的注意，所以这一过程通常是缓慢的，它不会上报纸或电视的头条。一旦这些大户吸股完毕，你通常会听到他们开始公开地推荐这些股票，引起大众的注意。这些大户们的信息通常较普通人灵通，他们也会很快看到公司有好消息公布，如开发成功新产品，盈利较预期为好等。等到这些大户觉得好消息已全部反映在股价之中，他们开始准备脱手。由于他们手中握有的股票数量通常很大，如果一下子砸进市场，市场根本承受不了，他们手中的股票很大部分只能在低价出手。为了解决这一问题，他们要找傻瓜用高价来承接这些股票。找傻瓜的最佳途径就是令股价暴升，暴升时通常伴随点好消息，如公司任命新董事长了，某证券商强力推荐该股票了等等。报纸电视整天重复这些消息，引发小股民峰拥入市。想想看，小股民因股价暴升而引发贪念入市时买的股票都是谁卖的？一旦大户找足傻瓜，全身而退，还去哪里找大买主把股价继续推高？

你现在明白了股票的正常运动及危险信号后面的理由了吗？我一直强调，炒股是艺术，不是科学。当不正常的信号灯亮起，是否表示这只股票就一定要下跌？答案是：“否！”没有人能够在任何时候百分之百地肯定股票明天会怎么样，也许暴升的理由是公司真的发明了长生不老药！你必须将股票的运动和公司的发展综合起来考虑。让我重复一次：炒股的最基本信条是在任何时候，你手上持有股票的上升潜力必须大过下跌的可能，否则你就不应留在手里。看到危险信号，表示你的获胜概率此时已不超出

50% 。

每位严肃的炒手都必须注意危险信号，但问题是在内心深处总有些奇怪的力量使他们在该卖出的时候提不起勇气这么做。或许是侥幸心理在作怪。在迟疑的这段时间，他们常看到股票又跌了好多点，这时他们会拍着脑袋，大骂自己傻瓜，同时发誓一旦股票一有反弹就走人，“股票跌了这么多，该会有个小反弹吧？”但反弹来到的时候，他们又忘记了自己的誓言，因为在他们眼睛里，这时股票的运动又开始“正常”起来。通常，这样的反弹仅是股票在下跌路上的喘气，它很快就要继续要走的路。人性有很多缺陷。人希望股票会怎么运动，认定股票会怎么运动，当股票的运动和预想不符合时，就会认为股市错了，自己没有错。但炒友们必须牢牢记住：股市从来都不错，它总是走自己要走的路，会错的只有人自己。你所能做的只有追随股市。见到危险信号，不要三心二意，不要存有幻想，把股票全部脱手。几天以后，也许一切又恢复正常，你一样可以重新入场。如果能这样做，你将发现你为自己省下了很多焦虑及学费。

华尔街流行的说法是这样的：你在铁路上漫步，见到火车向你冲来，你应该怎么办？你自然应该闪开一边，待火车离去后，你随时还可以重上铁道继续漫步。迟疑不决会危及生命的。在炒股上就是你的炒股生命。上述讲的是一个正常的股票升势所具有的特点。时间的跨度通常比较大，从几个月到几年都说不定。对一般的投资者，能抓住整个“势”的

60%-70%

就是相当不错的成绩。这也是一般投资者需掌握的。把时间的跨度缩短，我们就回到了技术分析基本知识的部分，判断何时股票的运动正常已经包括了那部分的内容，这里就不重复了。正确地感悟股票运动何时正常是最难学的，这也是炒股成功最关键的技巧之一。随着经验的增加，你的悟性越来越好，对股票运动的判断力越来越强，你就能将每次入场的获胜概率从

50% 提高到 60% ，甚至 70% ，慢慢地你就成了炒股专家。就我对这行的了解及体验，没有三年的全职经验连门都入不了。你要准备“熬”。

趋势与结构上（认识战场）

1、股市的核心是趋势。股市最大的规律：股价行情以趋势方式运行。

2、在股市，基本面和消息本身不是最重要的，最重要的是人们对它的理解和反应，即索罗斯反身性理论的思维。

3、股市的趋势本质就是跟随主流人群、大资金的运动。我们需要积极分析大资金的流向、大资金的偏好、大资金的态度、大资金的情绪，还包括成交量、交易席位、市场流动性、央行数据等。

4、大资金的持续态度和运动，就是大的趋势。大资金小的流向和偏好，就是行情的热点和题材。主流资金在哪里哪里就是趋势，主流资金怎么做就会有怎样的趋势，主流资金做多就是多头趋势，做空就是空头趋势，犹豫就是震荡趋势。大资金运动构成趋势，而趋势一旦形成又会吸引大资金，这样会形成一个闭合循环，直到这一循环被一种强大的外力打破为止。

5、广义上，趋势可分为单边趋势、震荡趋势、假趋势（小逆反趋势）、混杂趋势（单边和震荡趋势混杂）

6、趋势的形成：

① 趋势本质上是大资金决定的，但大资金又不是盲目的。只有主流资金的共振，加上基本面或题材配合，趋势才会形成。即趋势是资金面和基本面的合流，是虚拟资本和实体经济的共鸣。

② 需破除以下迷信：庄家和财团迷信（单个庄家不能主导大趋势，顶多个股）、政府迷信。趋势有自己的规律，政府可以局部改变和影响趋势，但是根本趋势的形成必须是合力。

7、趋势的特性：

① 稳定性：一旦形成，除非强大外力，股价会沿着原有趋势形成。趋势具有自我强化功能，产生赚钱效应来吸引更多资金。强大的外力则包括资金流动性、心理预期、基本面变化。

② 稀缺性：A股一般几年才能形成一波大牛市

③ 小反向性：中长期看趋势是稳定和持续的，但是中间又会有多次的反向运动，恰恰是我们利用出击的机会。

8、趋势的价值和作用

① 克服对价格随机运动的恐惧感：利弗莫尔认为，趋势是我们最强大、最真实的朋友，是行情的核心秘密。有了趋势，我们不在认为大盘杂乱无章了。趋势来临就应该大干一场，没有趋势就应该鸣金收兵。

② 趋势的稀缺性对空仓的启发：没有行情就应该空仓休息。能不能赚钱是市场说了算，没有行情不要强求，要学会等待。

③ 趋势的持续性长久性告诫我们，永远不要逆势交易。什么样的趋势使用什么样的方法，短期趋势就要做超短，中期趋势做中线，大牛市就应该长期持有不动。总之，一个真正理解趋势的人，可以利用趋势趋利避害赚大钱！

在投资市场，没有正确的炒股思路，你如何在这个市场赚钱？一洗就出一出就涨；一涨就追一追就套；一套就急一急就割；一割就飙一飙就傻！不要被输的精光才想起寻求帮助，亡羊补牢不见得为时已晚，但一定要趁早。不清楚手中个股如何操作，选股存在疑问，股票深套，买卖点把握不好的，一起交流学习，欢迎加微信：K600608