京东是否对天猫构成威胁？（转载自知乎—詹平）

阿里巴巴现在市值2000多亿，京东市值也就400多亿，刚刚上市的时候，京东连阿里的一个零头都算不上的，这个差距是相当大的呢，另外阿里布局方面有，手机淘宝，菜鸟物流，支付宝，天猫，淘宝，阿里巴巴，聚划算，来往，阿里云，在金融，物流，电商，社交云计算等方面都有大量的布局的 ，而京东的话就主要做电商，而且主要做的是电子产品，上面的问题，就好比问，你觉得国产汽车能否对合资品牌构成威胁，没有多大讨论的意义的

我具体聊一下京东和天猫的发展趋势和区别，以及各种的现状吧

其实京东的话 觉得他错失了一个机会的，不过刘东强也为此收获了一大幸福的，那就是奶茶妹妹，记得在2013年到2014年的时候，当时是移动电商的竞争最激烈的时候可以说是移动电商的元年的，当来往和微信打的不可开交的时候，当手机淘宝和微信大的O2O炒的很火热，腾讯和阿里的移动电商打的热火朝天的时候，这一年，估计你都忘了京东的，这个时候刘东强去干嘛了呢，他去国外把把妹子去了，你猜的没错，奶茶妹妹，就是这样弄到手的，当刘东强回来的时候返现移动端电商已经完全定了格局了 ，尤其是移动端流量这一块，你们想想，一般老大阿里和腾讯老二打架的时候，一般最吃亏的是谁，是老三京东，所这一年刘东强回来的时候，看到了这个局面，只有和腾讯合作，在上市之前，腾讯把拍拍的这块垃圾业务加一些资金获得了京东20%的股份，不得不说，京东在移动电商之战中是吃了点小亏的 ，没有赶上移动流量的发展

京东的现状业务分析 ，京东的主要是做电商的 ，主要做的电子产品，家电之类的，我觉得京东的主要优势的话，就是在于配送和服务方面。千万不要认为，京东的东西比较正，比较靠谱的，不会有假货，是他的优势，其实在现在的天猫，已经苏宁云商当中，也不怎么存在假货的，尤其是电子产品这一块，因为没必要卖假货，这个成本太高了 ，而且现在电子产品这一块，产品的消息很对称的，如果你还觉得，天猫，苏宁之类的容易买的假货之类的，那你真的是小白用户了 ，好了，仔细分析 一下京东电商的业务模式，京东是自营加POP平台，这是一个有点不靠谱的摸式的，其实，基本是很难平衡的，要不你做产品赚钱，要不你让商家做产品赚钱，跷跷板，翘的最高的时候，永远不会是两方平衡的时候，而且完全让偏向一边，专注一边的时候，京东在招商的时候，说POP上的商家才是京东的未来，那是吹牛B的，基本上京东的话做POP的原因，很有可能是为了弥补自己的亏损，和现金流。京东商城是06年开始的现在马上快10年了，年年的财务报道，京东都是在亏损的，在未来的话，也可以说，京东是不会靠电商盈利的，每年的京东财务报道，很多媒体都讨论京东又亏了多少，其实现在根本不需要盈利，确切的说，是否盈利根本不重要的，在未来的话，京东肯定会通过别的业务区盈利的，至于什么业务，比如说囤地盘，做投资，是不是感觉有点意思呢，其实京东的话 ，做电商的业务，可以说是不是为了盈利的，而是为了有强大的现金流量，你想想每年京东有1到2千亿的销售额，而且京东上的商铺都是月月结的，对于供货的厂家，有些还是季度结账，每个月都有几百亿的现金流，而且随着销售额的增加的话，现金流还会慢慢增加的，这些现金流可以做很多事情的，圈几块地，投资公司，做一下金融业务之类的 ，所以说有些生意你看他做的很大，觉得他的目的靠这个业务盈利，NO，实际上它是曲线救国，通过这块业务区获取资源，然后补充到别的产业盈利

好了，现在开始具体分析，天猫和京东的情况了，我主要从这几个维度来分析

1，流量

2，提供的产品和服务

3，盈利模式

最后，谈谈我自己对天猫和京东的看法

现在的电商，基本是移动电商的世界了，根据2014年Q4季度阿里的财报，移动端销售额产比已经超过50%了，时间上抛开阿里巴巴批发平台的销售数据来说（阿里巴巴批发交易额，基本都集中在PC端），天猫和淘宝，移动端占比已经占到60%到70%了，现在的移动电商，也基本差不多成定局了的，PC端的电商流量，只占了很少的流量，当年腾讯在PC电商上面，被阿里打的毫无还手之力，终于在移动电商上面，有可以和阿里抗衡的实力了，这是个好事的，有竞争，没有阿里一家独大，市场才越平衡，趋近于完善的.天猫和京东的发展，也离不开流量的基础的，移动的流量入口关键点就是手机APP的

这个2014年中国手机APP装机排行榜，数据来源:互联网周刊

从上面数据来说，手机淘宝在第3，京东在第31位，天猫的手机端的话，没在数据当中出现，有可能手机淘宝的数据 是天猫加手机淘宝合在一起算的。

2014年淘宝总成交额1.172万亿人民币，天猫总成交额5050亿人民币。如果按天猫转化率和客单价略高于与淘宝的话，天猫在手机淘宝客户端分享的流量占到30%到40%的左右，京东的流量占比的话，是要相对少的，从销售额上面谈的话，京东2014年，销售额2600亿，从APP的占有排名来说，在未来几年，估计是没有有太大的变化了的，很多东西，一单产生变革，就从新开始洗牌的，如果没有在洗牌的时候弯道超车的话，基本上你就慢慢等吧，等下一次行业的变革洗牌，不过京东是有底牌的，他和QQ，微信合作的，2014年京东的销量增长100%来说，其实也有微信的一部分功劳的，不过值得一说的是，微信的话，是社交基因的app的，对京东的发展有多大，这个不是很好说的。

其实在未来的话，流量的增长，无非就是两个点，第一个是走出去，第二个是深入到广大的农村劳动人民中去，在乡镇，和一下快递不发达的地方的话，是很少有网购的，如何去把握出这部分人是非常重要的，在这方面的话，京东和阿里都是在努力的，尤其是在大家电这一块的话，小地区的人们，承受着高价家电的服务，很难买到真正有性价比的东西的，我个人觉得话在家电这个业务上的话，天猫没办法，只能靠第三方物流来解决的，这个可能还是有点漫长的 ，京东的话，自己做物流，估计也够呛的，不发达的城市，人口密度低的，配送成本很高的，其实我比较看好国美，和苏宁之类的，他们自己有实体店，在物流配送方面，布局的还是比较深入的，实际上的话 ，你去苏宁和京东相比的话，在小城市的话，苏宁的配送的速度和范围，都比京东要广泛的多的，另外说说别的产品的，在进入乡镇的发展过程中，天猫还是会占优势的，第一个是物流方面，京东物流服务确实是很好的，服务也是很好的，但是依然和第三方物流相比的话，还是有差距的，这个在之前我说说跷跷板理论上，已经说的很清楚了，专注才是王道的，第二个方面是商品的价格和性价比方面，一般小城市的 人的话，对于品质话的服务，和很多东西，都是不太感冒的，性价比才是关键的，第三个方面是品类，天猫的和淘宝的产品种类，要比京东多太多的，天猫针对的消费市场，就是比京东大的多的，这个是注定的 ，那京东的优势是什么呢， 我个人觉得，还是品质化的服务，很多东西，价格高，注重品质的产品，比如家电，电子产品，之类的，京东依然会占优势的，实际上再走向农村的过程当中，天猫和京东在这个农村的市场当中，格局估计是没多大变化的

走出去，在在别家的国家做，吸引国外的消费者，和国内外做产品交易，这样的话，天猫在2014年初已经在做了，在2014年双11的时候，其实你可以看见交易额是有国家排名的 ，天猫上也有很多外国的品牌，和国家馆的，物流方便的话，基本是很好的发挥了第三方的优势的，在看看京东的话，确实在这方面是没什么动作的，走出去的话，自己做物流，基本上的话，是非常困难的 ，如果自己不能控制物流，那基本服务的卖点，基本上就没什么优势了

提供的产品和服务

如果一提到京东，给你们的印象是什么？ 服务好，品质化，这些所有的印象和基于基于京东的起家产品线，家电加电子产品，不过这个产品线始终会做到瓶颈的，要发展的必须扩大自己的类目，很多产品线的话，完全自营的话，自己又很难控制那么多产品线，会变得复杂起来，所以就做POP平台，丰富自己的产品线的 ，其实这里面是有一个矛盾的，京东到底是自营呢，还是做平台了，是否在这两方面，都能给出完美的答卷呢，这个是很难说的 ，　根据14年Q4季度京东财报。来自电子和家电产品的GMV为人民币428亿元，同比增长83%。来自日用品和其他商品的GMV为人民币430亿元，同比增长173%。 可以看出主要产品线，增长相对没那么快了 ，开始大量发展其他产线了 ，它和天猫的博弈的话，在其他的产品线上竞争.......

京东的话，其实是在走POP话，走家电以外的产品线，让自己保持高速的增长，反过来说的话，天猫也是在力推家电产品线，攻打京东的老本市场的，京东走POP的话，按现在的情况来说，基本上是没什么优势的，第一个京东的提点高，8%的销售额提点，保证金1万到10万不不等，天猫的话，大多数行业是在5%。保证金5万到10万，提点的话 京东比天猫高的，第二个关键的问题是，除开电器化产品，天猫加淘宝的市场，基本上拿走了整个行业大部分流量的，这个是商家特别关心的问题，没市场，商家在平台上没法做的，天猫的运营机制比京东成熟，前面我说过，京东到底是自己做产品赚钱，还是让卖家做产品赚钱呢，尤其是它看见某一个卖家产一个产品做的比较好的时候，它自己又有能够做好这个产品的供应，它会不会自己做呢，答案是会的，我有一个朋友就遭遇过这样的经历，我希望这是一个小概率事件哈，天猫的POP平台不管是在运营系统方面，还是在制度上面，是远比京东好的多的，京东平台上面的卖家回款是月结的，，不过京东还经常拖欠卖家的货款的，在新闻上好像已经报道过好几次了，天猫上是10天到账，最后一个关键的问题，京东是否能够把它的品质话，和服务好，卖点延生到POP平台上呢，品质话的原因是，京东自己管理供应，自己采购，能够很好的控制住，（其实现在基本上，已经不存在品质话的卖点之说了，因为品质话，是B2C的标配的）服务好，是因为自己做物流，但是在POP平台上的话，第三方物流，没有自己管理和控制采购，所以我自己认为，答案是否的，他没有把卖点移植在POP平台上，京东走POP化，其实，我觉得和天猫相比，是没有核心的优势的，不过他依然可以做不错的，有高增长的，第一起点低，以前完全是为0的，第二电商市场在高速发展的，是有市场红利存在的。

反过来说，天猫做电子产品，攻打京东主产品线，出了一个天猫电器城，2014年的交易额大约在500亿到800亿的样子（网上找不到确切的数据，根据电器城单月销售数据推算的），京东的话根据上面的财报来看的话，家电销售额应该在1200亿到1600亿之间的，2014年家电网购分析报告，根据报告显示，2014年京东商城家电业务占整体家电网购市场的59.8%。家电这款市场的话，京东还是玩的比较开的。天猫和京东相比的话，家电方面，消费者很关心，服务和，物流派送这块的，尤其是大家电，这方面的话，在大型城市，京东是做的比较好，比较完善的，大家电这个市场，天猫一时半会，是很难有大的发展的，那说到小家电方面的话，和电子科技类产品的话，这个和配送服务，没事什么大的关系的，天猫还是有很大机会的，那么问题来了，很大人多争论说，天猫假货比京东多，京东是正品 的代言。这里我要说大家比较关心的一个点，天猫是否像大家所说的那样，假货很多，我的观点是否定的，而且我想说，正品是现在每一个主流商城的标配的，国美，苏宁，京东，天猫等。 接下来阐释一个哲学性的问题，是什么假货，怎么验证假货.为什么售假

不管是哪个平台上实现的最终目的是，交易，交易成功意味着满意，不满意的因素之一，有一个就是假货，我们来看定义 ，在中国工商出版社2008年出版可能是汉字圈第一本关于假货的学术专著《假货研究》里，假货指以下商品：和客观事实明显不符。 很简单的，就是东西和说的的不一样， 在天猫商城中，如果描述与事实不符的话，买家拿出证据的话，产品会投诉举报的，如果产生不良后果的话，那10万保证金，就开始发挥作用了，天猫上，都是如实描述的，为什么会这样，因为售假成本太高了 ，后面我会说明

有些看不见的，比如什么高仿啊，翻新之类的，那么这样的话，怎么认证假货，这个问题的话，消费者基本上是没客观认证的，基本上都是瞎BB的 ，什么以前我买过的，这东西不是这样的，我一个比较懂的朋友给我说的，这东西质量不好，然后就是假货

差不多都是主观原因的，光说没办法证明的

为什么售假，售假的原因，因为有高利润，出于这个动机，很多消费者都认为，商家这样做太划算了，我可以很负责的告诉你，售假成本很高的，风险很大的，第一点，天猫商家，都是公司机构注册的，如果你要做品牌的话，都是要出示品牌授权书的，好了 ，我们假设一下，售假的过程，你交10万的保证金，交服务费用，一个天猫商城下来大概要花，20到30万的，好了，有 这个你可以卖东西了吗，不一定的， NO，你还要继续投钱的，烧直通车广告，刷单，一般情况下，一个店铺的正常情况，广告费用占比的话在10%的，不前期开的新店的话，30%到50%，做先产品的销量和增长率，然后才会有自然流量进入，前期的话，基本是亏本做的，这个亏损少则几万，多则上几十万的，好了 ，这时候 ，你开始赚钱了，但是有个东西出来， 如果你售假，产品质量，和方面，是不是要比别的差一些，评价会体现出来的，当评价变坏的话，基本上产品，就死了，有买家估计又想说，可以刷评价啊，刷好评，我想说这个是一个无底洞的 ，刷单是需要成本的，你永远的都无法弥补的，除非你不卖了 ，好了，梳理一下，有一个公司，有品牌授权书，然后几十万开天猫，然后前期亏钱做产品，产品起来，开始有评价，评价变差，基本就是这么一个规律，花了那么多钱，天猫比较高的客单价，也就才几千元的手机的，花了好几十万，拿着自己能做正品的条件，去买几千元东西的假货，要买多少东西，才能弥补这个亏损呢。 这封风险太高了，基本就是死路一条的 。所以我说，正品，是商城的标配，不是卖点

那为什么会出现这样的情况呢，我自己看法是消费者不成熟，实际上今天网购市场来说，不管是物流，还是电商的制度，还是做的比较成熟的，天猫从淘宝商城变过来，确实和以前不一样了，做的东西还是比较多的，但是消费者不一定是很成熟的，企业与消费者信息沟通不一定对称的，就像2011年到2013年的手里市场，手机市场红利时间，消费者对手机的了解不够，消费心理不成熟，那时随便一款贴牌厂商的手机，都能一年做几十万的销量，今天可不一样的，消费者还是比较在行的，了解自己需要什么，对手机方方面面也比较了解的，包括现在的车市也是这样的，消费者不够成熟。今天很多人，依然不了解天猫，淘宝之类的运营制度的，产品的信息的依然存在不对称性的，不过所有的问题，都只是时间的问题的，随着时间的积累，消费者懂了更多网购的知识，和对网购有更好的了解，这些问题就会慢慢的比较好的解决..........

压轴篇

天猫的盈利模式，首先我们看一下阿里2014年的财报，

招股书显示，阿里巴巴集团2014财年总收入525.04亿元人民币，同比增长52.1%，利润234.03亿元人民币，同比增长170.6%；平台上完成的商品成交总额达到了约1.68万亿元人民币，相比2013财年提升了55.8%；活跃买家人数达到了2.55亿，仅2014年第一季度就增加了2300万。

数据上你可以看到阿里的利润率高的吓人，40%几，这个挖金矿的，和卖金矿地图服务于挖金矿的人，就是不一样，因为我从来没看到那个天猫或者淘宝卖家这些挖金矿的人，它的利润率可以高达40%几，从钱的去处分析，天猫的利润来源，主要有这几块，第一个，交易过程当中出现的现金流，一般卖家回款的10天左右，年服务费，加保证金，基本上都是放在天猫上面的，这些资金话，利用起来，可以产生不少的钱呢 ，然后一块是广告费用，直通车，钻展，淘宝客提成之类的，还有一块的话，是交易额提成，一般天猫的话，实在5%左右，据我所知的话，好像就这几块了 。天猫的成本的话，主要是在两块，一块在软硬件基础服务，另外一块就是人工成本，其实这两块成本的话，都是九牛一毛的，相对于前面的那些收益来说，所以现在天猫的核心，是交易，交易，再交易，所以天猫要走出去，成为一个国际化的交易平台，阿里的话，我一直感觉，这个企业在运营推广能力上面，是特别牛逼的公司，从天猫国际上面，就可以看出，拉全球的品牌上面天猫，是一个接着一个的干，这个速度，远比京东要快的很多，我个人预计的话，天猫的增长速度，在菜鸟网络或者说物流这一块得到详细的完善之后，将会迎来第二春，有句话说的好，有些东西，不是战术上的博弈，这个是战略上的远见了，京东和天猫的话，在这些地方，其实距离就是拉开了的，（因为国际物流，不是自己就可以解决的）当然前提是菜鸟网络这一块要做的起来，物流上不管是国内还是国外，做到一个比较快的速度

天猫的收益再多说一点，刚才我说的都是看得见得收益，我说一下，看不见的收益，现在天猫加淘宝的网购人群有4到5亿，活跃用户有2到3亿，这些用户在网上的交易，和路径，所留下的数据，这个是不可估量的价值，这些数据，经过分析和整理，对生活的方方面面行业都可能产生巨大的影响，我想这个就是阿里为什么不断整合和收购很多家企业的原因之一，另外这些数据门业可以服务于很多企业或者指导很多企业的发展 ，这方面的收益的话，我想一旦成了规模，是不得了的 ，还有一块是天猫品牌的规模效应，当一个企业平台年交易额，几千亿，用户量上亿的时候，它能在社会上所整合到的资源，和带动的行业效应，是不得了的 ，这一块的话，我后面会详细讲，总之一句话，看不见的收益的话，这个有很多方面的，估计阿里，也在思考发展了10年多过来，这些积累的东西，和规模，还有大量的数据，怎么把它变现，把这些东西的价值最大化的给利用起来

关于写京东的模式，我们首先分析京东的前世吧 ，当年强东哥是在中关村卖电子产品的，当年的话，听说口碑是不错的 ，在中关村业界还是比较出名的，后来因为03年的非典爆发了，很多实体店铺就受到了影响。当时他们的话，也是没办法的，就开始通过QQ啊，什么通讯之类的，在网上和客户联系，然后产品的话，就走快递，这么一来而去的话，强东哥，就发现了，在网上卖东西，还确实是一条路子，然后在04年的时候就成立了京东商城了，其实京东商城的话，后来的几年也发展的还好，并不是想象的那么牛逼，也不是想象那么快的，不过在直销售的独立B2C里面，还算是NO,1的。我觉得京东真正把同类对手，甩开几条街的，还是2010年到2011年自建物流体系，这一招是把同类对手杀的片角不留的，京东和同类对手的差异化，就在这上面得到体现了的，当年京东主做的差不多都是电子产品，和家电，产品 服务的这一块体验是是极其重要的，因为在网上东西在，在当年的那个时代的话，除了价格之外，在未来的消费者趋势方面，产品的及产品的完整服务，也是一个很重要的东西，当年的话，也有很多企业看到这个自建物流给本身自己差异化的产品服务带来的好处的，不过他们都没有做的，像国美，苏宁之类的。因为自己物流，这投入，太他妈大了，自己物流是要上千亿的投入的，当年京东的勇敢，让京东今天有一种牛逼的感觉。

好了，看完京东的前世，再看今生， 你可以发现了，京东最开始就是卖货的，然后还是卖货的，途中他可以自己送货了，然后，他不仅帮别人卖也帮自己卖.说到这里，你可以发现，其实京东的基因是直营销售的商城，不管是以前线下，还是到现在的线上，它并非像阿里一样是服务于电商的 企业，这点是他和天猫最本质的区别，最开始京东靠卖货赚差价，然后做商城之后，他需要不断的铺货，不断发展，不断的加硬件和人工成本，然后会发现，一年到头算下来，没有挣钱，反而在亏，其实家电销售和电子产品的利润很低，根本就就不赚钱，就比如苏宁，国美实体店，也是一样的，开这么大的一个门面，就指望在卖那几个家电赚钱？ 这绝对是扯淡的，他们根本就没想过卖东西，赚钱，家电和电子产品价格高，这些东西经过他们的门面流动的话，可以产生强大的现金流，他们就是需要这个强大的现金流来生钱。京东也是打这盘生意的，不过他为了自己杀掉对手，就殊死一搏，自建物流，应该说这一招的话，是赌。当年京东建物流的话，不止一个企业说京东要死，京东没明天了，可就是活过来了，现在还活的很好。当京东建物流的第一天起，就意味着，京东是一个劳动密集型企业了，一个销售额2000多亿的商家，有7万多员工，而且随着产品的销售区扩大，员工还要在不断的增加，是一种粗放的增长模式了。有人可能会说，当京东的量到达一定的程度，物流均摊成本就会降下来，那么京东就会盈利，可是当今天的京东，在一二线人口密集城市，电商高消费城市都趋近饱和的时候，京东依然还是没实现盈利，那基本靠卖货送货的来盈利的可能性就不大了。今天的京东，开始在努力走服务电商的模式了，开发第三方平台，但是我是不太看好这个走向的，毕竟京东的话，出生的时候，它的基因就是卖货的，另外它也不具备这些条件的，它也无法专注去做这些的，京东在未来的话，应该说是想办法做交易额，哪怕是亏钱，也继续干，只要不亏的底朝天，因为现金流才是它的根基

京东的话，总结的来说，它应该是换了一个地方卖货，在电商这个变革行业的时代，它和同时代的国美苏宁相比，它抢着了先机，实现弯道超车，一举做上了行业的NO,1 但是我觉得京东它只是换一个地方卖货而已，至少到今天为止，我没有感受到它在这个行业中有什么创新之处，或者说没有全新的商业模式，全新的变革这个行业，简化行业流程，给这个行业带来全新的不一样的东西，又或者说给消费者，带来全所未见的体验的（千万不要说，他带来了自建送货服务哈，这些在以前的实体就有了的）。就只是换一个地方卖货，然后做着，和以前做的同样的事情。拼命的增长销售额，然后得到现金流，通过自己的规模效应，买地投资产业之类的。我导师在有一次去考察互联网品牌三只松鼠的时候，其实也发现了类似这个有趣的现象，三只松鼠，去年销售额3亿，他们也没赚钱的，在亏钱，但是他们通过这3亿的产品销售订单，得到了银行的贷款，而且因为有这么一个在当地龙头的企业项目，也低价拿到了好几块地.....多的就不说了。回过头来说阿里，阿里的模式应该说在以前的传统行业是没有的，他解决了，支付问题，信任问题，数据，云计算这些服务于卖家的也都有完善，确实是把买卖的 交易变简化了，也更好的完善了交易的体验

借别人的话，总结一句吧，京东或者阿里的成功，代表中国两种不同的电商模式的成功，一种是直销自营模式，另外一种是服务电商模式，感谢这个两个企业在这个时代的努力，为我们提供了优质的服务和不错的产品

现在最后，其实我以上说的，都是错的，都是自己闭上眼睛，胡乱一吹的说法，其实讨论这些所谓企业发展的时候，我们都是盲人的，因为我们不只是执行者，无法去真实的感受到事情变化，和事物的本质，企业真正的发展现状和命运都是掌握在实干者的手里的，不是我们在这里瞎BB几句就能说的清楚的，所以我是在盲人摸象，

原创链接：http://www.zhihu.com/question/27520643/answer/48424722