市场报价利率（LPR）与 房贷

2019年12月28日，央妈发布《中国人民银行公告〔2019〕第30号》文件。
传送门：http://www.pbc.gov.cn/goutongjiaoliu/113456/113469/3951207/index.html

相信大家对这个公告都非常的关心，因为文件中提到需要根据LPR重新签订存量的房贷合同。然而对大家的房贷影响是怎么样呢？ 文件中提到的房贷两种转换有哪些不同？哪个好，我们应该选哪种？ 这些问题对普通小白来说就是一头雾水。
这里我和大家分享我对两种转换方式的理解（市场报价利率（LPR）对我们房贷的影响）。

案例：

这里以小明为例：
小明在较早时候买房签订了一个房贷合同，利率上浮为10%
那么签订的最终的房贷利率为： 4.9% * （1 + 0.10） = 5.39 %

新政后贷款合同的两种转换方式如下：

转换为固定利率：

这个比较好理解。就是转化为固定的利率，之后的LPR变化不会影响小明的房贷利率，小明的房贷利率一直保持5.39 %。

优势：小明未来还款是可预期的，LPR利率上涨的时候也不用多付房贷
劣势：LPR利率下降时，小明的房贷要还的钱并不会减少

转换为LPR利率：

转换为LPR利率时，第一年的房贷利率将会和原来的房贷利率保持一致。（在LPR利率的基础上通过加点的方式保持一致）
公式： LPR利率 + 加点 = 原房贷利率
代入数字： 4.8 % + 0.49 = 5.39 %

tips :
1，LPR利率会随着市场不断的波动变化，可能增加也可能降低，而随着LPR利率变化的时候小明的房贷利率也会随着变化
2，转换为LPR利率后，其中的加点值在合同期内将不会再变，变动的只会是LPR利率
3， 加点值可以为负数。
4，房贷合同重新定价周期最少是一年，具体多少周期需看银行提供了哪些选择。 每到一个定价周期时，也就是小明房贷合同中LPR利率变化的时候。

优势：LPR利率下降时，小明的房贷还的钱也会随着减少
劣势：LPR利率上涨时，小明的房贷要还的钱就可能会比固定利率要多了

如何选择（固定利率 or LPR利率）

知道了两种转换方式具体是怎么回事后，大家一定在想，那到底应该怎么选择呢？能直接说选哪种好吗？

我的回答是：
这是一个没有标准答案的问题，因为这次房贷合同的转换就是像一场赌博，买大 or 买小 ？ 未来长期利率是加息的概率大 还是 减息的概率大？ 没有人敢100%肯定，知道答案的人估计都在中南海开会吧。

虽然我无法给出肯定的答案，不过还是可以给出一些个人的参考建议：
1，从发达国家的经验数据来看， 减息是个大势，很多发达国家的利率都在3%以下。
2，在通货膨胀的环境下，提高利率又是一个常用的现象手段。

短期来看：
当前国内的市场环境，国家推行 房住不炒，应该不会允许房地产有较大的波动，因此LPR报价波动不会太大，同时国家推行LPR政策，短期内应该会释放一些利好，从2019年的LPR报价也能够看出来（2019年LPR报价一直是降低的趋势）。

长远来看：
市场会不断的通货膨胀，也就是钱会越来越不值钱了，这时 固定利率 还是 LPR 两种方式可能对我们的生活影响都会很大。 然而 在经济下行的时候，加息是大概率的情况，如果在需要加息来调控经济的时候，LPR也会不断的加高,很可能就会出现LPR比现在4.9%基准利率高很多的情况

综上所述，我更倾向选择固定利率，短期或者一直都可能交更多的钱，来预防后期LPR升高带来的风险（有点像买保险）。

未可以预见的是，房贷转换为LPR利率是国家的政策导向，所有这个选项将会是大多数人的选择，如果你也有房贷的话，你的选择是什么呢？

END！