负利率时代，存钱还要倒贴钱？我们的钱将何去何从？

利率持续下行，负利率时代真的要来了吗？

很多人或许会有这样的疑问，这些年我国的定期存款利率一直下滑，是不是负利率就是必然趋势呢？

我国一年期利率近20年变化曲线图

我们先来看看什么是负利率。

用通俗的语言来讲，负利率是指，我们把钱存银行，不仅没有利息，还要给银行交管理费。

是不是很不可思议？

自古以来，存钱拿息，天经地义，现在还要倒贴钱，这是什么世道？

但事实是，目前全球已经有五个国家在实行负利率政策了，日本和欧洲已经在负利率周期运行多年。今年受疫情的影响，美联储宣布将联邦基金利率目标区间下调至0至0.25%，也是继金融危机以来首次下调至这一超低水平。

而中国人民银行原行长周小川在去年底的创新经济论坛上的一席话：“实际上中国还是可以尽量避免快速地进入到这个负利率时代的”，让人觉得好像进入负利率已经是剑锋所指了。

其实负利率再细分一点，又可分为名义负利率和实际负利率。

前面我们提到的实行负利率国家是名义负利率已经为负，比如瑞士央行目前的基准利率是-0.75%，就是一个标准的负利率国家。

实际负利率是指存款利率(通常指一年期定期存款的利率)小于同期CPI的上涨幅度，按照这个定义，中国实际早就已经进入负利率时代了。

我们可以简单来算一笔账，看看到底存一笔一年期定期会亏多少钱?

假设存款10万元，2020年6月CPI为2.5%，也就是以2.5%为通胀率，对比国有四大行一年期存款利率1.75%，10万元存一年到期是101750元，如果以2.5%的通胀率对到期本息进行折现，101750÷1.025等于99268.29，也就是说，10万元钱在这几家银行存一年期定期，到期实际上是净亏2481.71元。

妈呀，不算不知道，一算吓一跳！

也就是目前的情况下，你的钱如果只会存银行，或者只会存“宝宝”类产品的话，真的是亏你没商量。

我们该怎样才能守护好我们的财富？

侯安扬在接受《红周刊》采访时说：预测一个新未来是一件很难的事情。

但是能肯定的是，随着全球货币放水，钱太多了，势必会带来资本回报率的下降，而市场上突然多出来这么多的钱，没有流进你的口袋，肯定就流入到了别人的口袋。所以还有一种说法，现在是又一轮的财富洗牌。

那我们老百姓应该如何应对呢？

1、让自己变得更好，是解决一切问题的关键

受疫情影响，失业率再创新高，有数据显示，美国硅谷2月份失业率近20年来首次达到2位数，创下10.0%的历史新高，失业人数达到9.28万人，到2020年第二季度，预测美国的失业率将飙升至32％，这个数字比当年大萧条时候还要高。

越是这种时候，越是体现你综合竞争力的时候，让自己成为专家，让自己变得更贵，让自己的主业不要受损，副业可以蓬勃发展，这是必要条件。

2、做好资产配置，锁定长期的固收类产品，积极布局低估类产品

我们在资产配置时，依旧要遵循4321原则，做好紧急备用金的预留，为家人和自己配置好保险，梳理出可以投资的资产，但是千万不能简单一把梭哈。

如果你是新手，对于长期不会用到的资金，建议一小部分配置长期的固收类产品，现在5年期的新型存款业务也开始卖的很好也有这方面的因素。

同时，因为目前全球经济滞涨，我们要善于做一个观察者，等待机会，在低估的指数基金上着手准备布局，新手耐心做好定投就好。

市场永远不缺机会，缺的是钱，是耐心。

3、贷款有利于对冲部分负利率的冲击

关于房贷，老生常谈，一样还是要贷。丹麦发行全球首笔负利率贷款的国家，如果你贷款1万元，10年后只需要还9500元了。在通胀较高、利率较低的情况下，保持负债是比较好的做法。负利率意味着你的贷款是处于实质性不断减少的状态，能让银行等债权方承担通胀的损失，提前还贷不划算。

负利率不可怕，但如果你想让自己辛苦赚到的钱不缩水，你就必须让它们不停地奔跑，而不断奔跑的助推器，一个就是你赚钱的能力，另一个就是你的理财能力。

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