关于药企、医保和医药改革的随笔

近期整理了一些资料，写一篇药企，医保，医药改革的文章，方便自己梳理思路，可能比较散乱，因为是随笔，没有必然的逻辑性，想到哪里写到哪里，逻辑如果不清晰，那朋友们就自己慢慢的梳理吧！

药企这个供给端，分成两部分，仿制药一致性评价和集采常态化后，会去除落后产能淘汰一大批小企业，药企仿制药部分自身因为价格下滑，营收和利润下滑也很厉害，本身淘汰的过程中也是先受害，再通过取代小企业和原研的份额恢复一些元气；另一方面是创新药，国家鼓励创新，用创新药提高供给质量，加快具有临床价值药品的审批进度，通过科创板准入等方式激发国内创新药的研发能力等等。

在医药流通端，医保集采之后，会减少中间环节，挤掉流通渠道的销售费用。

在医院和患者的需求端，通过招标二次议价，带量采购、限制辅助用药等一系列改革措施，挤掉销售费用，严重的情况下也挤压掉企业合理的利润，药价因为大幅度下滑，基层市场需求猛增，整体具有确切疗效的仿制药销售量会出现井喷。

结合上面政策的变化，中间渠道，供给的变化，整个医药行业会出现下面的情况：

1、在刚需的驱动下，中国医药市场将继续保持快速增长。

医药市场是刚性需求市场，与人口结构的变化、疾病谱的变迁密切相关，我国的人口老龄化进程正在加快，到2020年全国50岁以上人口的比例将从2010年的24%攀升至33%，慢性疾病的发病率也会日渐升高，从而带动医疗需求增长。在持续增长的医疗卫生支出中，政府支出的比例也在不断提升，预计医疗卫生支出在中国GDP中的占比将从2017年的5.5%达到2020年的7%。上述这些因素的叠加，带动中国医药市场保持快速增长。从政府要求降价也能看出，患者数量激增让医保结余不够了。

2、医药市场产品更替流动性加快。

医药行业调整结构的意图已经十分明显。优化审评鼓励创新、一致性评价等政策快速推进，进一步考验医药企业质量水平及抗风险能力，低质量的药品会逐步淘汰，高质量仿制药（通过一致性评价或国际认证）的产品替代原研和劣质仿制药，仿制药部分利润会有一定下滑，但是整体市场份额将大幅提高。医药行业进入优胜劣汰的新政策周期。

3、本土企业的竞争优势逐步显现。

未来外资药企在中国市场策略将发生重大调整，本土企业的竞争优势突显。仿制药部分本土企业依靠逐步提升的产品质量、非常低的价格优势加速挤占外企原研产品份额。

4、企业由单一的发展模式向平台型演变。

当下，国内大部分药企还都是仿制药占据绝对份额，过去的企业发展模式也将由单一的仿制药部分演变成依赖某一些类型的创新药为核心的研发平台型药企，比如恒瑞未来研发的主要方向是PD1+靶向药的肿瘤多适应症，信立泰主要围绕心血管周边如：高血压，高血脂，高血糖，心衰等扩大自己的创新药适应症领域，没有清晰战略规划，东一下西一下的研发型药企，未来也很难找到准确的定位和方向。

5、医保局的主要目的是控制医保费用。

随着医保完成广覆盖和新医改的推进，医保基金支出增速超收入增速，导致结余率大幅下滑，支付压力骤增。医保局现在通过提高医疗服务价格，新一轮医保目录扩容，集采和约谈要求仿制药降价等政策降低医保支付压力。未来一段时间在支出增速没有低于收入增速之前，控制医保费用都会成为医保局的主要目的。

6、医保价格调整的频次加快

未来医保支付标准将每两年一调整，频次明显加快。同时医保支付标准对下一年度药品采购价具有参考意义，医保支付价与药品采购价之间将形成联动。意味着医保支付价如果下滑，整体药品的终端采购价也会随之下滑。

7、医保支付按通用名支付的趋势

从长远看，按通用名支付是大势所趋，集采也是为了出台集采产品通用名的医保支付价。按通用名支付意味着过去的单独定价、优质优价和进口原研产品等同一通用名下的不同待遇将会受到明显的负面冲击。

8、未来医疗市场将出现城市医院和基层医院双核心市场。

因为仿制药价格下滑，目标是受惠绝大多数患者，未来中国医疗市场结构会出现较大变化，之后农村市场，村镇市场也都会被低价仿制药覆盖，基层医院仿制药销量会出现很大的增幅，医药企业需要依靠产品特性迅速布局基层市场。

总结一下：更新升级将是未来几年中国医药市场的主旋律，淘汰落后的同时也带来机会，未来有临床治疗价值、质量过硬的大产品，会快速的上量。医药市场竞争态势也会发生重点转变，本土药企竞争优势也会逐步显现。医保控费仍将是未来3-5年政府部门的主要任务，横向的全国招标价格联动及纵向的医保支付价和终端价联动的控费模式将成为主流。医疗和医药市场将由目前的城市医院单核心市场向未来的城市医院+基层医院双核市场转变，企业规模做大，必须要对基层市场有足够的重视。未来医药企业也必须依据自身的优势，资源聚焦在自己有优势的领域，将是重要的战略竞争手段。