养老目标基金落地，未来养老终究还是靠自己？

养老金相关的话题总是能引起人们的关注，毕竟随着社会老龄化的加速，越来越多的人开始担心起自己的老年生活保障。而就在近日养老目标基金的即将发行，恰好为人们指出了一个完美解决担忧的方向。

此次获养老目标基金首批的基金公司数量，远超此前市场的预期，包括南方、华夏、嘉实、广发、中银等在内的共计14家基金公司拿到了批文，这意味着养老投资者有了更加广阔的选择。所谓的养老目标基金，简单的来说就是指以实现养老资金的保值增值为目的，为投资者提供养老金投资的一站式解决方案的基金。那这个养老目标基金有什么作用呢?根据权威人士的解答，养老目标基金的出现，可以让人们不再靠国家、靠单位替我们养老，而是变成了自己对自己来进行养老安排的制度设计。这无疑人们拥有了更高的投资自由度。

截至目前，获批的养老目标基金中主要包括两大种类，分别是目标日期、目标风险。在这其中目标日期基金(TDF)的特点是，以投资者退休日期为目标，根据投资者在不同生命阶段中的风险承受能力，来进行投资配置的基金。而目标风险基金(TRF)，则是根据投资者所选择的特定风险偏好，来为投资者设定相关资产配置的基金。相比较而言TDF更加适合追求稳健或是投资小白，而TRF则更加适合追求更高收益且有一定投资经验的投资者。

正是由于这种灵活模式的存在，让养老目标基金成为了与养老保险产品完全不同的存在。相较于养老保险对投资者资金的统一管理，养老目标基金可以根据投资者的年龄、职业、风险承受能力，来设计不同期限、收益风险比的养老目标基金产品。举个例子，投资者在40岁前，养老目标基金可以将大部分养老金投向股票、公募基金等权益类资产博取高收益;而投资者40岁后，养老目标基金又可以根据投资者的风险承受能力下降等趋势，将其大部分资产投资到更加稳健的固定收益类品种中。所以，养老目标基金是更适合个人养老投资的产品。

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现在我国的养老目标基金才刚刚起步，未来的发展空间十分巨大，业内人士认为行业有望实现每年3000~4000亿元的新增规模。那在这种大环境下，投资者该怎么选择呢?

目前，已经获批的养老目标基金中，都采用着定期开放的运作方式或设置有投资人最短持有期限，这个最短持有期限包括1年、3年或5年，目的就是鼓励投资者长期持有基金，毕竟

该类资金持有的时间越长，投资者所获得的正回报概率越高。而至于目标日期、目标风险两种类型之间的选择，根据美国已有的数据显示，目前日期基金的受欢迎程度要更高，当然这样也要更具自身资金状况与需求来决定。总而言之，养老目标基金的出现，为人们提供了更加合理、稳健的投资选择，也让晚年幸福的权利回归到了人们自己手中。