牵手人寿保险|人寿保险的生命力。18

图片修改自上一篇

良好的投资不应该仅仅从收益的角度去衡量。前一篇文章说过的本金的安全性之外，还有许多方面需要考虑。收益的合理与稳定性、变现能力的强弱、管理的复杂性、分期购买的优势。那么寿险资金又有怎样的优势呢？

• 回报率稳定合理
  寿险公司对保单持有者的资金在保证绝对安全的前提下取得了较高回报。寿险行业2015年实际投资收益7.91%，五年平均收益5.32%。大型寿险公司五年平均收益率5.28，中型公司5.59%，小型公司5.06%。虽然各个公司之间存在差别，但考虑到寿险资金必须做到本金安全，这样的平均的回报率是非常稳定而且高的。

• 免去复杂的管理
  当我们个人投资时要在选择投资方向时耗费精力，日后的管理和再投资时都需要亲力亲为。寿险资金终身都不需要我们费神管理。就像十分复杂的寿险核保一样，保险公司的专家团队对各项投资进行严密的调查，保证其投资的科学合理性。

• 保单的保额稳定
  如果我们的货币不会贬值，购买力不会下降。那么寿险保单的保额会一直保持稳定。但是其他投资不一样，证券和其它财产价值有时突然上涨、有时突然下降，很少不出现波动的。

• 个人风险的规避
  在上一篇文章中我们提到，在风险分散方面，其他的投资机构无法和寿险相比。这样的投资方法使得一方面可能的损失有其它投资来做对冲。由于我们个人投资具有极大的局限性，无法运用科学的风险分散和平均方法，导致我们的个人投资是极容易遇到风险的。

• 保单的贷款能力
  长期寿险保单能够以现金价值的80%~90%从保险公司获得贷款，保险公司收取大概5%左右的贷款利率，通常情况下归还本金的最长期限为两年，但是需要每半年归还一次利息。当然，我们也可以用保单在银行获得贷款。但是，在保险公司贷款几乎不用浪费很多时间，不用繁杂的信用调查。

• 有利的税收政策
  下面三项对寿险有利的税务政策简单提及：

《中华人民共和国个人所得税法》第四条 下列各项个人所得，免纳个人所得税：五、保险赔款

《中华人民共和国遗产税草案》第五条下列各项不计入应征税遗产总额：被继承人投保人寿保险所取得的保险金;

《国家税务总局关于个人所得税有关政策问题的通知》对于个人自己缴纳有关商业保险费（保费全部返还个人的保险除外）而取得的无赔款优待收入，不作为个人的应纳税收入，征收个人所得税。

• 分期付款的便利
  只要投保人愿意，保费可以选择每年、每半年、每季度或每个月交一次。如果拥有很多份保单，那么我们可以有选择的把不同保单的交费期平均分布在一年的每个月内，这样的交费形式就不会有压力。

• 严格的管理制度
  《保险资金运用管理暂行办法》对保险资金的资金运用形式、运用范围、运用模式、决策运行机制、资金运用流程、风险管控、监督管理等方面进行了严格的规定。另外，《中华人民共和国保险法》中规定：经营有人寿保险业务的保险公司，除因分立、合并或者被依法撤销外，不得解散。

• 充分的信息公开
  寿险公司会定期对外公开投资项目的详细报表，这些报表在寿险公司的官方网站上都可以下载的到。很少有其它行业像寿险公司这样做到足够的公开。对于一个投资人来说，获得充分的信息是影响投资决策的重要因素。