【艾玛评论】西蒙斯｜比巴菲特更厉害的财经界男神
读书&想法&男人装&武侠江湖丨联合征文聊男神。看到大家分享的男神们基本都是历史或小说故事中的人物，要么高冷帅气，要么侠义风流，要么如玉君子，要么为国为民......
作为财经小妹，总要给咱们财经界撑撑场面，介绍一下我们领域的男神代表。
财经界的男神，与其他男神不同，首要一点，就是必须会赚钱。
1. 财经男神，就是要能赚钱
西蒙斯，是谁？做席梦思床垫的？可能很多人从来没听说过。他到底有多会赚钱？是骡子是马，拉出来溜溜。咱们用数据说话。
1988年，如果当时你有1000美金，投了股神巴菲特的巴郡，2016年底，你将得到5.2万美金。如果投的是标普500指数，你只能获得6600美元。而如果你幸运地投给了西蒙斯，......不说了，看图吧。
数字来自杂志《I Money》
除刚开始的1989年回报为-4.1%之外，27年来，他的一支神奇基金每年都是正回报，净年均收益率约为40%。无论是1998年俄罗斯债券危机，还是本世纪初的互联网泡沫，或是2008年全球金融危机，该基金始终屹立不倒，回报惊人。2000年，回报率更高达98.5%。金融危机的2008年，回报率依然高达80%。（以上回报率已扣除管理费和绩效奖金）
这么牛？！！！他到底是谁？怎么从来没听过？
2. 男神要有逆袭的人生：3岁的哲人，23岁的博士，30岁的系主任，40岁创业
西蒙斯，全名Jim Simons，是一个鞋厂老板的儿子。
庄子在《庄子·天下》一书中写“一尺之棰，日取其半，万世不竭”。三岁时的西蒙斯，有人跟他说，如果汽油用完了，汽车就不能再行使了。当时他便反驳说，每次油缸用掉一半汽油，就会还剩下一半，再用去一半后，又会剩下一半。以此类推，将永远也不会用得完。
20岁，他在麻省理工毕业。23岁，他获得了加州大学伯克利分校的数学博士学位。毕业后，在美国国安部负责破译密码。29岁，越战刚开始，麦克斯维尔将军在纽约时报上夸口美国将轻易获得胜利。西蒙斯投稿反驳，称最理智的做法是马上从越南撤军。因此被革职。30岁，受邀担任纽约州立石溪大学数学系主任。36岁，与中国旅美数学家陈省身共同发明了【陈-西蒙斯理论】，用数学理论证实了爱因斯坦相对论描述的扭曲空间确实存在。38岁，他获得了每5年一次的数学领域最高荣誉-全美数学科学维布伦(Veblen)奖。
图/Bloomberg
1978年，他40岁，离开了学术界，创建了一家投资基金公司“文艺复兴科技公司”，主要投资于商品期货和其他金融工具。他对传统的华尔街那一套嗤之以鼻，自己独立开发了一系列数学模型进行投资，成为全球量化投资的鼻祖。
1988年，他成立了第一支基金产品。由于该基金的两位基金经理都是美国著名的数学家，且都得到了数学界最高荣誉维布伦(Veblen)奖，该基金因此命名为“大奖章基金”，这就是本文一开始提到的那一支神奇基金，创造了27年不败的历史。这支基金成立至今，共赚了约550亿美金。美国金融杂志《阿尔法》公布的2015、2016年全年最赚钱的顶级对冲基金经理榜单中，西蒙斯也以17亿美元与14亿美元的收益排名第一。
今年，在福布斯(Forbes)排行榜中，78岁高龄的西蒙斯以净资产180亿美元的身价，排名世界亿万富豪第49位。
3. 男神就要任性
(1) 不请金融专家的金融公司
西蒙斯的公司在华尔街绝对是另类中的另类。他公司300多员工中，有数学家、统计学家、计算机科学家、物理学家，唯独没有一个有金融方面的背景。其中，将近100人拥有博士学位。
最初，由西蒙斯亲自设计了最初的模型，并雇佣了一批认同他逻辑的科学家来验证和实践这个模型。他们通过对历史数据的统计，找出宏观经济、市场指标、技术指标、金融产品价格等各种指标间变化的数学关系，发现市场目前存在的微小获利机会，并通过杠杆比率进行快速而大规模的交易获利。据说，他们甚至会分析“晴天与股市上升的相关性”。
推行价值投资的巴菲特是在一定投资领域内的精耕细作（intensive farming），而西蒙斯的策略是在大范围内的粗放式经营（extensive farming）。不论是股票、货币、商品、现货或期货，都是大奖章基金的买入对象。他推崇短线套利、频繁交易。每年，公司进行的交易多达2600万至3900万宗，有些持仓的时长短至以秒来计，最长的也不过约6个月。人们将这种方式称为“壁虎式定量投资”，就像壁虎，平时趴在墙上一动不动，蚊子出现时迅速将其吃掉，然后恢复平静，等待下一个机会。
用数学攻占华尔街 图/Investors Archive
(2) 怎么赚钱的？就不告诉你
神奇基金“大奖章基金” 同时也是最神秘的基金，因为公司对基金的业绩和策略严格保密，公司内部员工均被告知不能泄露交易模型与方法。彭博有文章就曾形容该基金为“金融市场上最黑的黑盒”。我们仅能透过西蒙斯公开的采访，猜测其量化模型的蛛丝马迹。
传统的定性投资，要分析基本面、要调研上市公司、与管理层交流、研读各类研究报告。由基金经理在综合了所有信息后，依赖主观判断及直觉来精选个股，构建组合。
量化投资则是依靠数据模型和电脑来处理海量的信息。将投资思想或理念通过具体指标、参数的设计体现在模型中，并据此对市场进行不带任何主观情绪的跟踪分析，借助于计算机强大的数据处理能力来选择投资，以保证在控制风险的前提下实现收益最大化。
尽管大家知道量化投资的原理，市场上也有一些基金采取了相同的策略，不过和西蒙斯的成就相比，他们就显得黯然失色了。
由于他的投资策略并不是基于看好或看淡某类资产、也不凭借个人选股的眼光，而是靠世界首屈一指的、极度复杂的数学运算模型。想来，就算他愿意分享，一般人也难以理解吧。反正臣妾是做不到的。
图/香港信报
(3) 我不差钱，不带你玩儿，跟我玩儿的都亿万了
按照量化投资策略细分，大奖章基金采用的属于事件驱动型策略。该策略的优势是可以最大限度地实现低风险、高收益，弊端也很明显，那就是资金容量有限。因此，1993年，当基金规模达到2.7亿美元时，西蒙斯就果断地停止了基金认购。不再接受外来投资者投资，只是公司员工“共富”的工具。
为控制基金规模在50亿美金上限以下，基金多次将现金拿出部分返还给投资者，同时更好地绑定公司员工，防止他们跳槽泄露公司机密。在他的带领下，他的属下们越来越多出现在亿万富豪榜上。比如目前身家40亿美金的前普林斯顿大学数学教授劳弗，还有两位股东Robert Mercer和Peter Brown。
(4) 我收费最贵，你爱来不来
男神关了你一扇门，总会给你再开一扇窗。2005年，公司又推出了一支新基金——文艺复兴机构投资者股权基金RIEFI（目前回报率约20.6%）；2007年10月，又推出了第二支新基金——文艺复兴机构投资者期货基金RIDA(目前回报率约10.6%)。表现也算不俗。
新基金与大奖章基金一脉相承，在销售文件中特别注明，新基金的风险控制、交易技巧、交易损耗模型和交易信号都和大奖章基金管理人所使用的如出一辙。
对冲基金向来都被认为收费昂贵，但大奖章基金更是高得离谱：每年基本管理费已要收5%（业界平均2%），与投资表现挂钩的奖金更高达44%（业界平均20%）。
图/York University Alumni
4. 男神还必须善良
多年来，他从没有完全离开学术界。2008年，他向曾担任系主任的石溪大学捐赠6000万美元，用以建立几何学物理学研究中心。他也与其他慈善者一起为纽约市近千名老师提供津贴，吸引因薪水不佳而流失的数学老师们留在岗位。他还多次为患有孤独症的儿童捐款。
西蒙斯在2010年急流勇退，只保留公司控股股东和董事会主席职务。退休后，他开始专心打理他和第二任妻子共同创立的慈善基金会。2016年3月，麻省理工学院宣布将数学系所在地的二号楼以他的名字命名，感谢他的基金会对修复工作提供的资金支持，同时也再次认可了他在数学界的地位。
西蒙斯已不做老大很多年，但江湖上依然流传着他的传说。没有了掌舵人的大奖章基金，神话还会维持多少年？在华尔街，已经有很多人准备好等着看神话的破灭。
