交易的真相在这里
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NO.1 QUANT.LA 量化干货聚集地
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在华尔街两百多年的历史中，发展出了很多理论，来描述交易市场中价格波动的现象，如道氏理论、狗股理论、波浪理论等等。
这些理论既有假设，也有论证，读起来亢长乏味，但它们历经岁月洗礼，却不褪色，想必自有其参考价值。
但在实际的交易体会中，这些貌似合乎其理的理论，得到的往往是无计可施的结果，那些看似高深的交易理论，其实很难在实践中应用。
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NO.2 QUANT.LA 量化干货聚集地
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技术分析在华尔街，已经发展成一个体系，有关技术分析的书，有的居然有大词典那么厚，但是这些书的内容，多半只是为了技术分析而技术分析，仅仅停留在图表、指标、形态的层面打转。
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在书店的金融类书架上，你会发现那些诱人的书名，什么《天天抓涨停》、《炒股就这几招》、《一年十倍不是梦》等等。各种金融论坛上，关于交易帖子也是长篇累牍，似乎真有某种战无不胜的法宝。
我在学交易的前五年，阅读了大量关于交易的书籍。一本接一本，一遍接一遍，读了整整五年。有意思的是，真正让我顿悟的并不是这些书里面的内容，而是论坛里一篇不足千字的文章。
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NO.3 QUANT.LA 量化干货聚集地
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真传一句话，假传万卷书。这个道理，在这个鱼目混杂的氛围中同样适用。事后看，如果要讲一个完整的交易理念和交易方法，并不需要长篇大论，一张A4纸足以讲完。
如果把交易看成一个行业，它几乎是零门槛的，一个没有门槛的行业，你可以想象竞争会有多惨烈。一买一卖看似简单，其实步步惊心，处处陷阱。
有人统计过，一赢二平七亏的说法只是以一年为单位来算，若是以五年为单位来算，成功率还不足 1% 。这不是千军万马过一根独木桥，而是千军万马过了十根独木桥。
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本篇的目的，并不是来教你怎样以交易为生， 而是告诉你一些交易真相，避开这些交易中的陷阱，或许你的交易之路走的更坦荡些。
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NO.4 QUANT.LA 量化干货聚集地
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真相一：能不来就不要来。既然来了，就不要把它当做主业。
交易并不一个是拼智商、拼学历的行业。你的聪明、学术、决定你在交易中是否成功，所占的份量其实很小。否则的话，市场里面的钱都被经济学家、科学家、数学家赚完了。就连牛顿在亏完10年的工资后，都感慨道：我能计算出天体运行的轨迹，却难以预料到人们的疯狂。
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驱动市场价格运行的，并不仅仅只是基本面、消息面、政策面，技术面。很多时候，价格并不总是线性运行，有时价格的涨跌完全没有逻辑，背后更多是在炒人性、炒泡沫。那么在这个世界难题中，你凭什么认为自己会成功？
如果你铁了心要进来，就要明白，交易并不是生活的全部。成功离不开努力，但努力绝对不等于，将交易当成生活的全部。一旦你把交易当做生活的全部，耗尽毕生精力，也就相当于你给自己的人生下了一个很大赌的赌注。
成功不仅仅需要努力，更需要运气。赌赢了还好，但赌输了，你的人生也就跟着黯淡无光。更何况交易成功的概率还这么低。
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真相二：用概率的层面看待交易
金叉就一定会上涨吗？背离就一定会转向吗？价差就一定会回归吗？回测就一定代表未来吗？这么多图形、算法、指标、基本面、技术面，该信哪个？
其实，一切都是概率游戏。假如我们把市场看成零和游戏，在原理上跟赌场没什么区别，在赌场里面，只要玩的次数足够多，谁拥有正期望的方法，谁就是最后的赢家。
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掷骰子的游戏
如果你我之间赌钱，掷骰子决定胜负。出现单数我赢1元；出现双数你赢1元。我们各拿1000元来赌。这场赌博的结局已经很清楚了，赌来赌去谁也赢不了（0 期望）。
但如果你和赌场赌钱，还是掷骰子决定胜负，但这次赌场每一局都要抽水一成。出现单数赌场赢1元，出现双数你赢0.9元。最后你迟早要赔完所有的赌金（负期望）。就算你有良好的资金管理策略，始终都不能赢过负期望的游戏。
价格不是上涨就是下跌，从概率的角度讲，与掷骰子区别不大。交易的秘密就在这里，当你试着站在赌场的立场，用概率的层面看待交易，试着建立一个正期望方法，你就不会纠结困惑。
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真相三：不要有预期
看山是山，看山不是山，看山还是山。这是交易者的三重境界。刚开始时，你什么都不懂，看到价格涨了就是涨了，价格跌了就是跌了（看山是山）。
随着不断的学习交易知识，你会发现，你对市场的看法就不那么纯粹了。价格到达年线附近了，应该有支撑吧，抄底；头肩顶已经走出来了，应该是卖出的好时候；价差达到置信区顶部，做空这个价差。
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这些带有强烈预期的主观预测，一股脑汇集在你的大脑周围，以及伴你左右的盈利亏损，喜怒哀乐，导致你不再客观理性的判断（看山不是山）。
终于过了五年、十年，你有幸得到高人指点，看淡了短期的浮盈浮亏。你又会重新回到刚进入市场的状态。看涨还是涨，看跌还是跌。短期的波动已经很难撼动你的情绪和心跳，而你看的更高、更远、更确定（看山还是山）。
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真相四：放弃完美
追求完美是人的天性，可不完美却是人生的事实。上学时我们希望考个满分，排个好的名次。长大后希望有个完美的对象和事业。
拥有一个长期稳定盈利的交易系统也是我曾经的梦想。从基本面分析、技术分析、对冲套利；从中长线到盘口技术，从资金流向到市场情绪，几乎能想到的都研究一遍。
总以为，只要掌握足够多的交易技术，就能各样的行情走势中立于不败之地，到最后才明白，完美的交易方法并不存在。即使存在，也不可能长期存在。
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在交易上过度追求完美，往往造成思路混乱、操作变形。从一种方法跳到另一种方法，不仅浪费了时间和精力，还有可能放弃原本是正期望的交易方法。
交易市场很像快速运行的小宇宙，人在市场中，其实非常渺小。并且，人都是有认知局限的，是不完美的，那么何来完美的交易方法呢？
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真相五：简单就是最好的
行情是复杂的，这种复杂不是简单的线性变化，而是千变万化。长期来看，具有不可预测性。比如，前5年都有大行情的螺纹钢，最近2年很少走出大行情。
所以，交易系统必须去适应这种复杂的行情。而不是趋势来了就用趋势系统，震荡来了就用震荡行情，想法很好，但没人能做得到。那么，越是简单的交易系统，容错率越高，有效时间越长，适应能力越强。
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就跟木桶的道理一样，能盛多少水，取决于最短的木头。如果木桶越复杂，就越容易出现更短的木头。交易系统叠加的因子过多，不但容易出现更差的因子，各个因子之间还会相互排斥，破坏整个系统。
另外，同一类正期望的交易方法，不管是宽进严出，还是严进宽出，最终的结果差别不大。因为，严格的进场设置会错失很多交易机会，严格的出场设置会出现大幅度的止损。最终，你会发现，提高胜率，赔率就会下降；提高赔率胜率就会下降。所以，过于复杂的交易系统，只适合回测，不适合实盘。
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真相六：但行好事，莫问前程。
交易就像是修行。假如你开发出一个正期望的交易策略，只有让它不停的运行下去，大数定律的概率优势才会被体现出来。
在交易中，有时候做对了，结果却是亏钱的。在生活中，有时候做好事，不一定有好报。但这并不影响最终向好但结局。因为，从大的角度看，积德行善就是一个正期望策略。
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人这一生，父母是否康健，家庭是否和睦，大家小家是否福神眷顾，子嗣后代是否更有才华，隐隐约约取决于你们家行了多少善，做了多少恶。
最后，送上几段话：幽人清事总在自适，故酒以不劝为欢，棋以不争为胜，笛以无腔为适，琴以无弦为高，会以不期约为真率，客以不迎送为坦夷。若一牵文泥迹，便落尘世苦海矣！——《菜根谭》
转载自 宽客在线
作者： Hukybo
